O teu banco anuncia uma taxa de 5,00% num depósito a prazo — mas quanto é que isso significa em euros no vencimento? A resposta depende de duas coisas que quase ninguém compara com atenção: a diferença entre TAN e TAEG, e a periodicidade de capitalização. Este guia explica ambas com exemplos práticos.
TAN vs. TAEG: qual é a diferença?
Resposta curta A TAN é a taxa nominal que o banco anuncia; a TAEG é a taxa efetiva que realmente ganhas depois de a capitalização ser aplicada, e é sempre igual ou superior à TAN.
É fácil confundir as duas porque ambas aparecem lado a lado nas propostas dos bancos. A TAN (Taxa Anual Nominal) é apenas o número "bruto" anunciado, sem considerar quantas vezes por ano os juros são capitalizados. A TAEG (Taxa Anual Efetiva Global) incorpora esse efeito de capitalização, pelo que reflete de forma mais fiel o que realmente vais receber ao fim de um ano.
Fórmula de conversão
TAEG = (1 + TAN/n) elevado a n, menos 1 — em que n é o número de períodos de capitalização por ano (365 para diária, 12 para mensal, 4 para trimestral, 1 para anual).
A calculadora de depósito a prazo do ToolPico faz esta conversão automaticamente assim que introduzes a TAN e escolhes a periodicidade — não precisas de fazer as contas à mão.
Como se calculam os juros na prática
Resposta curta Usa a fórmula do juro composto: valor futuro = capital x (1 + TAN/n) elevado a (n x anos). Os juros ganhos são esse valor futuro menos o capital inicial.
Na ferramenta, o modo "Depósito a prazo" pede-te o montante que vais depositar, a TAN indicada, a periodicidade de capitalização e o prazo (em meses ou dias). A partir daí, calcula automaticamente a TAEG equivalente, os juros brutos ganhos, uma estimativa de juros líquidos (se indicares uma taxa de imposto) e a data de vencimento, caso introduzas a data de constituição.
Há também um segundo modo, "Crescimento da poupança", pensado para quem faz reforços periódicos numa conta poupança em vez de bloquear um valor único — útil para simular vários anos de poupança regular com juro composto.
Porque a capitalização muda o resultado
Resposta curta Para a mesma TAN, quanto mais frequente for a capitalização, mais alta é a TAEG resultante — mas o ganho adicional diminui à medida que a frequência aumenta.
O terceiro modo da calculadora, "TAEG por capitalização", compara lado a lado o que a mesma TAN indicada produz sob capitalização diária, mensal, trimestral e anual. A tabela abaixo mostra um exemplo ilustrativo (valores hipotéticos, apenas para fins de comparação) com uma TAN de 5,00%:
Exemplo hipotético — TAN de 5,00%, diferentes periodicidades
| Capitalização | TAEG aproximada | Diferença vs. anual |
|---|
| Anual (1/ano) | 5,00% | — |
| Trimestral (4/ano) | 5,09% | +0,09 p.p. |
| Mensal (12/ano) | 5,12% | +0,12 p.p. |
| Diária (365/ano) | 5,13% | +0,13 p.p. |
Nota: os valores da tabela são apenas exemplos ilustrativos para explicar o conceito — a TAEG real do teu depósito depende sempre das condições exatas do banco. Usa a calculadora com os teus próprios números.
Um cenário real: 10.000 euros a 1 ano
Resposta curta A uma TAEG de 5,00%, um depósito de 10.000 euros a 1 ano rende exatamente 500,00 euros de juros brutos, totalizando 10.500,00 euros no vencimento.
Este exemplo funciona porque, em exatamente um ano, o juro é simplesmente o capital multiplicado pela TAEG — não há efeito adicional de capitalização dentro do próprio ano de referência. Se a TAEG fosse 4,50% em vez de 5,00%, os juros seriam 450,00 euros; a 5,50%, seriam 550,00 euros.
Na calculadora, este resultado aparece de imediato no cartão de resposta, acompanhado de um plano período a período (juros brutos, imposto retido estimado, juros líquidos e saldo acumulado) se ativares a taxa de imposto nas Definições avançadas, e de chips rápidos com as taxas de imposto habitualmente usadas em Portugal (Continente, Açores/Madeira, regime especial, isento).
Se em vez de um valor único preferires simular reforços mensais ao longo de vários anos — por exemplo, para um objetivo de poupança a médio prazo — o modo "Crescimento da poupança" mostra um gráfico ano a ano do saldo acumulado.
Perguntas frequentes
Qual é a diferença entre TAN e TAEG?
A TAN (Taxa Anual Nominal) é a taxa indicada pelo banco antes de considerar a capitalização. A TAEG (Taxa Anual Efetiva Global) é a taxa que realmente ganhas depois de a capitalização entrar em conta, e é sempre igual ou superior à TAN. A fórmula é TAEG = (1 + TAN/n)^n − 1, em que n é o número de vezes que os juros capitalizam por ano.
Como se calculam os juros de um depósito a prazo?
Usa-se a fórmula do juro composto: valor futuro VF = C x (1 + TAN/n)^(n x t), em que C é o capital, TAN a taxa indicada, n os períodos de capitalização por ano e t o prazo em anos. Os juros ganhos são VF menos C. Por exemplo, 10.000 euros a uma TAEG de 5,00% durante 1 ano rendem 500,00 euros de juros.
A periodicidade de capitalização faz assim tanta diferença?
Para a mesma TAN, uma capitalização mais frequente produz uma TAEG ligeiramente mais alta: diária rende mais do que mensal, que rende mais do que trimestral, que rende mais do que anual. Por exemplo, uma TAN de 5,00% dá uma TAEG de 5,00% capitalizada anualmente, mas cerca de 5,13% capitalizada diariamente — uma diferença pequena, mas real ao longo de vários anos.
Os juros de um depósito a prazo pagam imposto?
Sim. Em geral, os juros de depósitos a prazo e contas poupança estão sujeitos a retenção na fonte à taxa em vigor para rendimentos de capitais, aplicada quando os juros são pagos ou colocados à disposição, mesmo que não os levantes. O próprio banco costuma reter e entregar o imposto, mas as regras exatas podem variar consoante o país.
O que acontece se eu levantar o dinheiro antes do vencimento?
A maioria dos depósitos a prazo aplica uma penalização por resgate antecipado, normalmente a perda de um número fixo de dias ou meses de juros. Em prazos mais longos a penalização costuma ser maior. Se levantares muito cedo, podes ficar com menos do que esperavas, por isso vale a pena confirmar as condições de resgate antes de constituíres o depósito.
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Nota metodológica: os valores numéricos usados neste artigo são exemplos ilustrativos com fórmulas de juro composto padrão, não previsões nem aconselhamento financeiro. As taxas de depósito a prazo variam por banco, país e momento — consulta sempre as condições oficiais da tua instituição e, se necessário, um profissional certificado antes de tomar decisões financeiras.